Дивиденды по акциям башнефть в 2021

Прогнозы экспертов и мнение аналитиков

Если смотреть котировки компании, то видно, что в принципе они находятся в нисходящем тренде: привилегированные с начала 2020 года, обыкновенные с 2017 года. За последний год стоимость привилегированных акций упала на 20%, а обыкновенных на 18%. Падение котировок связано с финансовыми показателями компании.

Котировки BANEP за последние 5 лет

В 2021 году общий прогноз по привилегированным акциям не самый оптимистичный. Аналитики из ВТБ Капитал прогнозирует падение котировок компаний на 8% в течение следующего года. Но при этом многие эксперты считают, что за акциями данной компании надо наблюдать, чтобы купить их дешево в тот момент, когда финансовые показатели Башнефти начнут расти.

До 2020 года Башнефть платила своим инвесторам хорошие дивиденды и считалась аристократом. В 2021 году дивиденды компании были значительно сокращены, котировки компании падают. Падение котировок – это хороший повод чтобы в будущем купить акции компании дешево.

Все дивиденды компании за последние 10 лет

Обычные акции BANE

Привилегированные BANEP

Как начисляются деньги

Руководство компании считает, что распределение прибыли Общества должно происходить с участием держателей его акций. Поэтому все решения о размере ап дивидендов и форме их начисления всегда принимают участники общего собрания акционеров, а Совет директоров только дает рекомендации.

Рациональное распределение доходов – это главное, на чем основывается Общество, принимая решения о начислениях

При установленном (приоритетном) уровне начислений — 25 % от чистой прибыли по итогу года — всегда принимаются во внимание:

• Потребности акционеров – получение денег в достойном размере.
• Потребности компании – развитие и / или поддержание финансовой устойчивости, контроль долговой нагрузки

Сами начисления рассчитываются исходя из чистой прибыли ПАО АНК «Башнефть» — это касается и обычных, привилегированных акций. Такой порядок обуславливается законодательством РФ, в прочем, как и сроки выплат дивидендов.

Информация о датах и суммах поступает от руководства Общества заранее. Объявление о дивидендах в Башнефть за 2017 год, когда будет выплата и сколько, было сделано за несколько недель до самого события.

В таблице ниже – история предприятия по начислениям. А про Башнефть дивиденды за 2018 (когда выплата) и про то, что вообще будет дальше мы поговорим ниже.

Дивидендная история ПАО АНК «Башнефть»

Компании отчитались о результатах 2020 года по МСФО

Компания «Роснефть» закончила 2020 год с прибылью в 147 миллиардов рублей. Принадлежащая ей «Башнефть» отчиталась о годовом убытке в 11 млрд рублей. Акционеры «Роснефти» получат дивиденды за 2020 год, а акционерам «Башнефти», среди которых правительство Башкортостана с пакетом в 25%, дивиденды платить не из чего. Компания, обеспечивающая до трети экономики республики, получила годовой убыток, возможно, впервые в своей истории: ни когда «Башнефть» принадлежала Башкортостану, ни когда входила в состав АФК «Система», ее годовые результаты не были столь плачевными, как по итогам завершившегося года. Конечно, 2020-й был сложным для нефтяной отрасли, но вряд ли это может оправдать убыточность «Башнефти» в условиях прибыльности контролирующей ее «Роснефти». Еще никогда сторонники теории «Москва выжимает из Башкортостана все соки» не получали такой серьезный аргумент в свою поддержку.

Будто бы для усиления эффекта, «Роснефть» и «Башнефть» отчитались по международным стандартам финансовой отчетности в один и тот же день. Выручка у обеих компаний упала примерно на треть – до 5,7 трлн рублей у «Роснефти» и до 532 млрд у «Башнефти». Но радикально разнятся финансовые результаты: хотя у «Роснефти» они и ухудшились в пять раз, но компания все равно осталась прибыльной – 147 млрд ждут распределения между акционерами. «Башнефть» же, год назад отчитавшаяся о прибыли в 76 млрд рублей, 2020-й год закончила с минусом в 11 млрд.

Фото rbk.ru

Для бюджета Башкортостана это очень плохие новости. Четверть годовых дивидендов «Башнефти» уходили ранее в казну республики. Эксперты в прошлые годы уже критиковали «Роснефть» за низкую норму распределения акционерам башкирской компании – так, за 2019 год на эти цели было направлено менее половины чистой прибыли. Говорилось, что республика борется за увеличение этой доли. По итогам 2020 года бороться стало не за что: с убытков дивиденды не платятся. Бюджет Башкортостана, потерявший от сделки ОПЕК+ и пандемии коронавируса не менее 25 млрд в прошлом году, в 2021-м потеряет еще больше.

Известие о том, что республика не получит от «Башнефти» ничего, наслаивается на другие неблагоприятные новости последнего времени, приходящие с заводов компании. Только за неполные полтора месяца 2021 года там

произошло

два крупных пожара, в одном из которых не обошлось без человеческих жертв. В обоих случаях зарево над Уфой изрядно напугало горожан и заставило вновь говорить об изношенности оборудования на построенных в незапамятные времена «Уфанефтехиме» и «Уфаоргсинтезе» и отсутствии желания «Роснефти» вкладываться в техническое перевооружение принадлежащей ей компании. Стоит отметить, что капитальные вложения «Башнефти» за 2020-й год все-таки немного возросли – с 61 до 66 млрд, но эта сумма все равно недостаточна для выполнения целей, стоящих перед проблемным активом.

Причина неблагоприятных результатов «Башнефти», в общем, понятна. «Правда ПФО» уже приводила мнения экспертов, что компания в структуре «Роснефти» находится на правах нелюбимого пасынка: так, обязательства России по ограничению добычи в рамках сделки ОПЕК+ практически целиком переложены на «Башнефть». В результате в какой-то момент в прошлом году добыча «Башнефти» упала вдвое а в годовом выражении – на 24%.

Фото AP Photo/Ivan Sekretarev

На этом фоне результаты «Роснефти» выглядят вызывающе. В четвертом квартале 2020 года компания получила рекордную прибыль в 324 млрд рублей, что с лихвой перекрыло убытки первой половины года. Эксперты отмечают, что конкуренты «Роснефти» на мировом нефтяном рынке за прошлый год сработали в минус: ВР получила убыток $20,3 млрд, Chevron — $5,5 млрд, ConocoPhillips — $2,7 млрд, ExxonMobil — $22,4 млрд, Royal Dutch Shell — $21,7 млрд, Equinor — $5,5 млрд.

Положительные результаты «Роснефти» связывают с успехом крупнейшего инвестиционного проекта «Восток Ойл». «Башнефти» и ее акционерам остается только завидовать успехам материнской компании.

«Правда ПФО» следит за развитием событий.

На превью фото azpolitika.info

Нефтегазовый сектор

Нефтегазовая отрасль пострадала больше других. Промышленная и торговая активность снизилась, соответственно упал спрос на нефть. В апреле фьючерсы WTI даже демонстрировали отрицательные цены. Естественно, что у российских нефтегазовых компаний снизились финансовые результаты, что повлияло и на размер потенциальных дивидендов в 2020 году.

Татнефть

В уходящем году по обыкновенным акциям у Татнефти вообще не было выплат за полугодие, а по привилегированным («префам» на профессиональном жаргоне) выплатила всего по 1 рублю. За 9 месяцев было выплачено 9,94 руб. на акции каждого типа. Если учитывать, что в 2019 г. размер дивидендов составлял 96,95 руб., то по итогам 2020 г. можно ожидать небольших «утешительных» выплат, размер которых пока под вопросом. Скорее всего, стоит ожидать двукратного снижения дивидендов до уровня 40-50 руб., что составит доходность 10,35% по привилегированным и 9,8% по обычным акциям.

Сургутнефтегаз

Компанию можно назвать самой загадочной на российском фондовом рынке. Неизвестны ее конечные собственники, нет объяснения многомиллиардной подушке безопасности на банковском счете (это 60% от всех вкладов российских юрлиц). Основной доход в последние годы Сургутнефтегаз получает не столько от результатов деятельности, сколько от переоценки упомянутой подушки. В итоге дивиденды растут при падении курса рубля. А он падает при снижении цены нефти (один из парадоксов нашей экономики). В 2021 можно ожидать выплат в размере до 6,5 руб.

Цена акций 40 руб., значит, доходность составит примерно 16,25%.

Лукойл

Несмотря на то, что прибыль Лукойла в 2020 г. снизилась, с самой компанией все в относительном порядке. Снижение размера дивидендов следует ожидать на уровне трети. Если за 2019 годы было выплачено 396 руб. за акцию, в 2021-ом можно ожидать дивидендов в размере примерно 290 руб.

Башнефть

Так как можно говорить о том, что у компании практически нет политики по отношению к дивидендам, прогнозировать сумму выплат достаточно сложно. Дивиденды Башнефти заложены в бюджет Башкирии в размере 155-165 руб., но обычная практика подтверждает, что платится порядка 25% прибыли. Если на компанию не окажет влияния Роснефть, можно ожидать дивидендов не выше 30 руб. на акцию.

Газпром

На состояние Газпрома, кроме понижения цены на газ из-за пандемии, повлияли и теплые январь-февраль 2020 г. Однако, несмотря на более чем 200 млрд. руб. убытка, менеджмент компании уверяет, что это не окажет влияние на выплату дивидендов. Согласно дивидендной политике, на такие расходы идет до 40% прибыли. В этом году планируется скорректировать прибыль неденежных статей, а акционеры получат примерно 7,5-8 руб. на акцию.

Компания не только столкнулась с негативным влиянием пандемии на цены на газ, но также пострадала от теплой зимы в начале 2020 г. Вероятно, что запланированный Газпромом рост коэффициента дивидендных выплат не сможет компенсировать ухудшение финансовых показателей.

Когда и какого размера будет выплата в 2019 г.? Проанализируем ситуацию

Предварительная дата отчислений от Башнефть за 2018 г. — 9 июля 2019 г. А теперь проанализируем последние новости по дивидендам в Башнефть и сделаем выводы о перспективах на ближайший расчетный период (12 мес.) Текущая доходность компании на данный момент – 9,95 %, доля от прибыли на 2018 г. – 3,87 %. Индекс DSI – 0,57, что очень неплохо. Также:

• Прогноз по прибыли на следующий 12-тимесячный период — 107169.48 млн руб.
• Ценных бумаг в обращении 25,38 млн шт.
• Показатель стабильности отчислений по бумагам – 1.
• Показатель стабильности роста акций – 0,14

О том, какими темпами рост будет продолжаться, говорить пока трудно. Собственно, и дата, когда будет выплата дивидендов в следующий раз – это только прогноз.

Суммы, по прогнозам, будут ниже, чем в 2018 г. Разница составит 46,87%: 163 руб. 26 коп. / шт. против 307 руб. 26 коп. / шт. (по акциям Башнефть дивиденды в 2018 году). Сводная таблица, суммы по годам + изменения относительно каждого предыдущего года:

Однако несмотря на такие обстоятельства и не слишком позитивный прогноз к 2019 г., в целом ситуация начинает выравниваться, появляется тенденция к повышению акций и, соответственно, к увеличению сумм в дальнейшем. Есть большая вероятность, что от АНК последние новости по дивидендам будут содержать другие, более приятные цифры.

Вопросы аналитикам*

Copyright 2008–2021. ООО «Компания БКС». г. Москва, Проспект Мира, д. 69, стр. 1 Все права защищены. Любое использование материалов сайта без разрешения запрещено. Лицензия на осуществление брокерской деятельности № 154-04434-100000, выдана ФКЦБ РФ 10.01.2001 г.

Данные являются биржевой информацией, обладателем (собственником) которой является ПАО Московская Биржа. Распространение, трансляция или иное предоставление биржевой информации третьим лицам возможно исключительно в порядке и на условиях, предусмотренных порядком использования биржевой информации, предоставляемой ОАО Московская Биржа. ООО «Компания Брокеркредитсервис», лицензия № 154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности. Выдана ФСФР. Без ограничения срока действия.

* Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.

Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.

Приведенная информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации ООО «Компания БКС» ответственности не несёт. Приведенная информация и мнения формируются различными экспертами, в том числе независимыми, и мнение по одной и той же ситуации может кардинально различаться даже среди экспертов БКС

Принимая во внимание вышесказанное, не следует полагаться исключительно на представленные материалы в ущерб проведению независимого анализа. ООО «Компания БКС» и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за использование данной информации, за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, а также за ее достоверность

Выплаченные дивиденды Башнефть

В этой таблице указаны все последние дивидендные выплаты компании Башнефть по отдельности: 1 строка – 1 решение о выплате.

Тикер
дата T-2
дата отсечки
Год
Период
дивиденд,руб
Цена акции
Див.доходность

BANE
02.07.2020
06.07.2020
2019
год
107,81
1872,5
5,8%

BANEP
02.07.2020
06.07.2020
2019
год
107,81
1459,5
7,4%

BANEP
20.06.2019
24.06.2019
2018
год
158,95
1784
8,9%

BANE
20.06.2019
24.06.2019
2018
год
158,95
2062
7,7%

BANEP
05.07.2018
09.07.2018
2017
год
158,95
1758,5
9,0%

BANE
05.07.2018
09.07.2018
2017
год
158,95
2138
7,4%

BANE
08.12.2017
12.12.2017
2017
3 кв
148,31
2400
6,2%

BANEP
08.12.2017
12.12.2017
2017
3 кв
148,31
1545
9,6%

BANEP
10.07.2017
12.07.2017
2016
год
0,1
1165
0,0%

О компании Башнефть

Башнефть, как видно из названия, занимается добычей и переработкой нефти. Основные районы добычи – Башкортостан, Татарстан, Оренбургская область, ХМАО и Казахстан. Наиболее крупные месторождения: Арланское, Туймазинское, Шкаповское, Серафимовское, Манчаровское и Сергеевское. Кстати, я сам родился и вырос в Нефтекамске, это недалеко от Арлана В нашем краю много нефтяников, работающих в Роснефти и Башнефти, с которыми я до сих пор поддерживаю отношения. Передаю им привет!

Но вернемся к теме.

Штаб-квартира Башнефти находится в Уфе. Президентом является Андрей Шишкин.

Структура акционеров Башнефти на конец 2019 года выглядела так:

• Роснефть – 57,66%;
• Республика Башкортостан – 25% + 1 акция;
• Национальный расчетный депозитарий – 9,11%;
• аффилированные с Башнефтью юрлица – 4,41%.

Free float Башнефти довольно небольшой – всего 3,82%.

Кроме того, нужно учитывать, что у Башнефти два вида акций: обыкновенные и привилегированные. Оба вида акций обращаются на Московской бирже. Обыкновенные под тикером BANE, а привилегированные – BANEP.

Небольшой комментарий по структуре собственников. Как видно, наибольшую долю в Башнефти имеет Роснефть. Была весьма некрасивая и запутанная история о том, как Роснефть завладела Башнефтью и при этом существенно обидела АФК Систему – об этом почитайте хотя бы в той же Википедии.

Сейчас Роснефть держит свою дочку на коротком поводке и фактически высасывает из компании все соки. Если АФК Система к своим дочкам (например, МТС и Детском миру) относится достаточно хорошо, активно их развивая, то Роснефть посадила Башнефть на нормированную прибыль и использует ее как дойную корову, выкачивая из нее дивиденды и беспроцентные кредиты.

В высоких дивидендах от Башнефти заинтересована и Республика Башкортостан. Она даже закладывает выплаты в свой бюджет. Если хотите узнать будущие дивиденды Башнефти (а еще Татнефти, Алросы и Сургутнефтегаза) – можно заглянуть в соответствующие документы. Как именно – рассказываю в курсе об инвестировании в дивидендные акции.

Миноритариям, получающим дивиденды наравне с мажоритариями, высокие дивиденды от Башнефти хорошо – мы же создаем денежный поток. Другое дело, что заработать на росте курсовой стоимости при слабых финансовых показателях компании не получится, и стоимостные инвесторы это должны учитывать.

Башнефть» в 2021 году открыла пять месторождений

«Башнефть» открыла в 2021 году пять месторождений и 50 продуктивных залежей на разрабатываемых месторождениях с извлекаемыми запасами нефти категории В1С1 — 4,1 млн тонн и категории В2С2 — 6,4 млн тонн, говорится в сообщении «Роснефти», основного акционера компании.

Дочерняя в пределах лицензионного участка Северо-Итьяхский-3 в Сургутском районе Ханты-Мансийского автономного округа открыла Северо-Итьяхское нефтяное месторождение с запасами нефти С1+С2 — 4,3 млн тонн.

«Башнефть-Добыча» продолжила в 2021 году геологоразведку недр на территории Башкирии, что позволило специалистам компании, несмотря на высокую степень разведанности основного региона добычи, открыть четыре месторождения – Кипарисовое, Телекеевское, Абдукаевское и Анастасьинское. Суммарный прирост запасов нефти категорий С1+С2 по этим месторождениям составил более 2,6 млн тонн.

Два месторождения открыты на территории Илишевского района на северо-западе Башкирии. Кипарисовое месторождение — в пределах Яркеевского лицензионного участка на границе с Татарстаном. Извлекаемые запасы нефти Кипарисовского месторождения по категориям С1+С2 оцениваются в 1,568 млн тонн. Телекеевское месторождение с извлекаемыми запасами нефти категорий С1+С2 89 тыс. тонн было открыто в пределах одноименного лицензионного участка.

В процессе геологического изучения Ахтинского лицензионного участка на территории Кушнаренковского района Башкирии открыто Абдукаевское нефтяное месторождение с извлекаемыми запасами нефти категорий С1+С2 в 754 тыс. тонн. При изучении Западно-Кунгакского лицензионного участка в Аскинском районе Башкирии на границе с Пермским краем открыто Анастасьинское нефтяное месторождение, его извлекаемые запасы нефти по категориям С1+С2 оцениваются в 229 тыс. тонн.

«Новые открытия стали возможны благодаря повышению эффективности геолого-разведочных работ», — о.

По итогам 2021 года успешность поисково-разведочного бурения составила 84%, превысив показатель 2021 года на треть.

Результаты оперативного подсчета запасов углеводородного сырья по новым месторождениям представлены в ФБУ «Государственная комиссия по запасам полезных ископаемых».

По состоянию на 31 декабря 2021 года извлекаемые запасы нефти и конденсата на балансе АНК «Башнефть» (с учетом дочерних обществ) составляли 537,2 млн тонн по категориям АВ1С1 и 146 млн тонн категории В2С2. rns.online/energy/Bashneft-v-2017-godu-otkrila-pyat-mestorozhdenii-v-Bashkirii-i-HMaO-2018-03-30/

Стоит ли покупать акции «Башнефти» сейчас, в 2021 году

Дивиденд 161,6 ₽ Доходность 10,92%

Собираем прогнозы аналитиков по дивидендам со всего интернета. Выводим среднее значение. Даты берутся на основе предыдущих дивидендов. Если вы нашли прогноз, которого у нас нет, предложите его.

• Как получить дивиденды Башнефть. Дата дивидендной отсечки 6 июля 2022. Чтобы получить дивиденды Башнефть необходимо купить акции за два дня до закрытия реестра акционеров: 4 июля 2022, потому что торги проходят в режиме Т+2.
• Как происходит выплата дивидендов по акциям. Выплата на одну акцию по прогнозу составит 161,6 ₽ (10,81% дивидендная доходность). Выплачивают дивиденды не позднее 25 рабочих дней с даты закрытия реестра. Дивиденды начисляются на ваш брокерский счет или карту.
• Когда покупать, чтобы получить дивидендов. Вам нужно купить акции до 4 июля 2022 включительно.
• Сколько нужно держать акции для получения дивидендов. Вам нужно продержать акции до 4 июля 2022 включительно, а уже 5 июля 2022 можете продавать, потому что вы уже попадёте в реестр акционеров. Эта дата фактически раньше даты реестра потому что режим торгов Т+2.
• Когда выплатят дивиденды. Примерная дата выплаты — 20 июля 2022.
• Сколько раз в год выплачивают дивиденды. Башнефть выплачивает дивиденды в среднем 1,3 раз в год.
• Как купить акции. Откройте брокерский счет. У крупных брокеров есть приложение или программа для торговли. Укажите название компании или тикер — BANE. Вы можете купить минимум 1 лот, который равен 1 акции. Используйте калькулятор для расчета дохода.
• Налог на доходы физических лиц (НДФЛ). Ваш брокер удержит НДФЛ в размере 13%. И перечислит поступления за вычетом налога на прибыль с дивидендов.
• Комиссии брокера и биржи. Вы платите комиссию, когда совершаете сделку. Она снижает итоговую доходность вашего портфеля. Чтобы снизить расходы на комиссии: выберите брокера с низкими комиссиями и реже совершайте сделки.